Aave 프로토콜 개요

맥락

이 그림은 Aave 프로토콜 백서 서론의 첫 부분에 등장하며, ETHLend의 피어투피어 대출 방식에서 풀 기반 대출 전략으로의 전환을 설명한 직후에 위치한다. 프로토콜과 상호작용하는 모든 참여자의 최상위 개요를 제공하며, 차입자, 예금자, 가격 오라클, 담보 청산인, 통합 서드파티 애플리케이션이 중앙 풀 컨트랙트를 통해 연결된 모습을 보여준다.

이 그림의 내용

Aave 프로토콜 다이어그램은 프로토콜이 예금자의 유동성을 공유 준비금 풀로 집계하고, 차입자가 담보를 제공하여 이에 접근하는 방식을 보여준다. 양측의 이자율은 각 풀의 이용률에 기반하여 알고리즘적으로 설정되며, 총 예금 대비 더 많은 자금이 차입될수록 금리가 상승하여 더 많은 유동성을 유인한다. 예금자는 지속적으로 이자가 발생하는 aToken을 수령하고, 차입자는 건전성 계수를 1 이상으로 유지해야 하며 그렇지 않으면 청산에 직면한다. 가격 오라클은 외부 시장 가격을 시스템에 제공하여 담보 평가가 정확하게 유지되도록 하며, 서드파티 애플리케이션은 LendingPool 컨트랙트와 직접 통합할 수 있다. 이 설계는 대출자와 차입자를 개별적으로 매칭할 필요를 제거하여 즉각적이고 허가 불필요한 대출을 가능하게 한다.

의의

이 개요 다이어그램은 Aave가 양자 간 대출 매칭을 풀 기반 유동성 모델로 대체함으로써 이전 DeFi 대출 시스템과 어떻게 차별화되는지 이해하는 데 핵심적이다. 예금자, 차입자, 청산인, 오라클, 통합업체 등 모든 행위자의 역할을 확립하고, 프로토콜이 이더리움 위에서 자립적인 금융 생태계를 어떻게 구축하는지 보여준다. 이 그림은 백서의 모든 후속 섹션에 대한 개념적 기반 역할을 한다.

관련 용어집 용어

의 다른 그림

Fig. 2. 대출 풀 기본 구조

Fig. 3. 대출 풀 매개변수

Fig. 4. 프로토콜 아키텍처

Fig. 5. LendingPool 컨트랙트

Fig. 6. 자금 예치 워크플로

Fig. 7. 자금 인출 워크플로